يبدو أن عروض الدفع بالتقسيط يتم استخدامها بشكل غير متناسب من قبل الأشخاص الذين يواجهون صعوبات مالية، مما يثير مخاوف بشأن احتمال حدوث مشاكل مالية أكبر، وفقًا لبحث أجراه بنك الاحتياطي الفيدرالي في نيويورك يوم الثلاثاء.
ازدادت شعبية عروض “اشتر الآن وادفع لاحقًا” في السنوات الأخيرة كوسيلة لشراء السلع والخدمات؛ ومع ذلك، فإن حجم برامج التمويل سريعة النمو والديون المتكبدة لا يزال بمثابة صندوق أسود افتراضي، حيث لا يزال هذا القطاع غير منظم إلى حد كبير ولا يتم الإبلاغ عن المعلومات إلى وكالات الائتمان أو المقرضين أو حفظة البيانات الحكومية.
لقد بحث باحثو بنك الاحتياطي الفيدرالي في نيويورك في بيانات مسح المستهلكين التي تم جمعها مؤخرًا لتحديد من يتم تقديم خيارات BNPL ومن يستخدمها. لقد اعتمدوا على البيانات التي تم جمعها كجزء من استطلاع يونيو 2023 لمسح توقعات المستهلكين للوصول إلى الائتمان، والذي تضمن مجموعة من الأسئلة الخاصة بشركة BNPL.
ووجدوا أن الغالبية العظمى من المستهلكين الذين يُعرض عليهم BNPL وأولئك الذين يستخدمون خيار الدفع يتعاملون مع البنوك ويغطون مجموعة واسعة من التركيبة السكانية، مع عدد أكبر من المستخدمين الذين يُعرفون بأنهم إناث وأصغر سناً ومستأجرون وذوي دخل أسري أعلى؛ وكذلك أولئك الذين لديهم درجات ائتمانية أقل وحالات جنوح أعلى في السداد المبلغ عنها.
وكتب الباحثون يوم الثلاثاء: “على الرغم من كونها قاعدة عريضة إلى حد ما، مع إقبال كبير بين المستجيبين من ذوي التعليم العالي والدخل المرتفع، إلا أننا نجد بشكل عام أن أولئك الذين لديهم درجات ائتمانية منخفضة واحتياجات ائتمانية أكبر غير ملباة يشكلون حصة غير متناسبة من جميع مستخدمي BNPL”.
أظهرت البيانات أن 32.7% من المشاركين الذين يستخدمون BNPL حصلوا على درجة ائتمانية أقل من 620، أو أبلغوا عن رفض طلب ائتماني أو كانوا متأخرين في سداد قرض في العام الماضي. ومع ذلك، لم تمثل هذه المجموعة سوى 16.6% من إجمالي العينة.
وكتب باحثون من بنك الاحتياطي الفيدرالي في نيويورك: “حقيقة أن نسبة غير متناسبة من مستخدمي BNPL هشة مالياً بالفعل تثير تساؤلات حول مرونة إقراض BNPL وأدائه بعد صدمة اقتصادية سلبية”.
ويثبت البحث الذي أجراه بنك الاحتياطي الفيدرالي في نيويورك في السابق مخاوف أثارها النقاد من أن شركة BNPL قد تجتذب – ويمكن أن تلحق الضرر في نهاية المطاف – بالأفراد الضعفاء ماليا.
وقد يؤثر ذلك سلبًا في النهاية على المستهلكين في الوقت الذي يواجهون فيه رياحًا معاكسة أكبر – بما في ذلك تزايد ديون بطاقات الائتمان، وأسعار الفائدة المرتفعة بشكل لافت للنظر، والتضخم الذي لا يزال مرتفعًا، وتباطؤ سوق العمل، والإغلاق المحتمل للحكومة، وعودة قروض الطلاب. وقال باحثون من بنك الاحتياطي الفيدرالي في نيويورك.
“بينما تشير النتائج التي توصلنا إليها إلى أن خدمات شركة BNPL تتمتع باهتمام واسع النطاق، ويبدو أنها تسد فجوة في سوق الائتمان، وتوسع نطاق الوصول إلى الائتمان والشمول المالي، إلا أن هناك حاجة إلى مزيد من البيانات والتحليلات للتحقيق في مدى مساهمة اقتراض شركة BNPL في زيادة وكتبوا أن الضغوط المالية تؤثر على الرفاهية المالية بشكل عام، خاصة على مدار دورة الأعمال.
حصل خمسة من أكبر مقرضي BNPL على 24.2 مليار دولار من القروض المقسطة في عام 2021، وفقًا لمكتب الحماية المالية للمستهلك، لكن بعض التقديرات تضع الصناعة أعلى بكثير.
